在通胀剧烈或者战乱的地方,加密货币真的在普及成为避险资产。
撰文:王骏,inpower 创始合伙人
本文数据主要来自于 Chainalysis 的报告(观点是自己瞎写的):
Chainalysis 就是那个被 FBI 投资,致力于打击链上犯罪(吃政府饭)的机构。所以这个报告,还是有点半官方的性质。
全球加密货币主要就是干两件事:
其他挖矿 / 游戏这些,目前规模都可以忽略不计(或者说增长潜力无限)。
另外,机构已经进场了。
尤其是在北美,几个合计规模能占差不多 70%,已经和股票的市场的机构占比差不多了。
那些总想着做零售客户投资的项目方,总体可以洗洗睡了。
另外不要总在华人圈子混,东亚的加密货币转账只占全球的 10%。
欧洲(不含东欧)/ 北美 / 东南亚(含印度澳洲)才是世界加密货币交易的主力,各个长期稳定在全球交易量 20% 以上,这三个是一档市场。
非洲市场目测可以做慈善为主,独一档的尾巴。
其他市场都是 10% 左右的规模。
分国家看,虽然都说美国合规怎样怎样,人家还是全世界最大的加密市场,而且是后面好几个国家市场之和。
受 FTX 的影响,北美市场的加密货币交易量下降很明显,尤其是大机构的交易量。
所以大家尽可以方向的把美国散户(U.S. Residents) 屏蔽掉,没多少钱还事情特别多。机构和合格投资者本来就已经是美国市场的主力了。
另外年初的时候还有一波机密银行暴雷,USDC 一度脱锚到 0.9 美金。可能是受此因素影响,北美稳定币的份额从 70% 掉到 49%。
另外北美被合规折磨得够呛,美国主体参与稳定币的交易规模大大减少。去美国注册可要小心点。
合规策略和措施明确后,不知道能不能恢复以往的规模。
现货 ETF 通过后,可能会是另一番格局吧。
在欧洲(不含东欧)市场,英国的交易量是独一档的高。
是排名第二德国的两倍多。
德国 / 西班牙 / 法国是第二档。
四分五裂的欧罗巴大陆很难形成统一的大市场。
可能他们的项目也不得不走去中心化的道路。
在加密熊市的背景下,大部分国家的资金都从中心化交易所流出。
但是头部市场国家(英国 / 法国 / 西班牙等)都还在向 Defi 流入资金。
可能受益于这种四分五裂的主权格局,欧洲会成为 Defi 的兵家必争之地。
目前东南亚(含印度澳洲)市场,是全球仅次于北美的第二大加密市场。
头部是印度,也是独一档的高。随后是越南 / 泰国 / 印尼 / 菲律宾。
从流量分布看,除了炒币,在东南亚做游戏(赌博)的项目还是不少(可能是行业竞争太激烈了)。
伴随着未来供应链的转移,东南亚的市场规模可能进一步增长。
我们华人项目出海,千万不能错过东南亚市场~
目前东亚市场占全球 10% 都不到。
而且因为众所周知的原因,中国大地区的市场规模仅排第三。
第一名是韩国(真的是能 CX),第二名是日本。
台湾和香港的市场规模其实和大陆差别也不大。
都说身边散户多,其实中国散户的交易量也只占不到 10%。
在香港的散户就更少了。
所以割韭菜还是要想办法搞机构或者大客户的钱。
不过说到使用习惯,中国和韩国还真是极度喜欢中心化交易所(可能是方便高频交易吧)
短期看中国大陆的市场规模不太可能有什么起色了,中国人的希望就寄托给香港了。
土耳其在中东(含北非)一枝独秀,中东市场主要做土耳其就对了。
都说土耳其加密之所以火,是因为土耳其里拉在崩,USDT 是土耳其人最喜欢买的加密货币。
但其实从数据看土耳其里拉该崩还是崩,USDT 的交易量也没有对应的上升趋势。
所以土耳其人应该已经很淡定了,日常有钱就换 U。
俄乌战争打了一年多了,这场战争推动了东欧散户加入加密市场。
以前打仗的时候,东西被抢就没了。
现在乌克兰的人民面对战争的时候,纷纷选择把钱换成加密货币:
东欧的乌克兰和波兰在战争的阴霾下,也是全球为数不多的几个加密资产比去年保持增长的国家。
至于俄罗斯为什么会降,可能是有币的都跑了吧。。。
在拉美,巴西和阿根廷也是加密双雄。
但是巴西的货币里尔比较稳定,阿根廷的货币比索则是出了名的垃圾。
考虑到这两个国家在其他方面很相似,正好可以对比看出加密对抗通胀的作用。
从上图很明显可以看出,阿根廷对 USDT 的需求远大于巴西。
而巴西人更喜欢比特币和其他代币。
因此在真正陷入通胀水深火热的国家里,美元还是更受信任。
阿根廷的老百姓虽然保守通胀之苦,但也是 2023 年才意识到可以通过购买加密货币的方式保存自己的财产。
可能也因为这个,才送新的加密友好总统上台的吧。
另外委内瑞拉这个国家真有意思,加密圈几乎全员在中心化交易所开户交易。
虽然委内瑞拉的货币也崩得很惨,但当地老百姓是明显的后知后觉。
全球大概一半的加密货币都在中心化交易所炒币。
但是在通胀剧烈,饱受战乱之苦的国家和地区,加密真的成为了当地居民的救命稻草。
虽然加密圈争议不断,看到这篇报道的数据也算挺欣慰的。
与诸君共勉~
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